Банки услышали сигнал ЦБ

Банки услышали сигнал ЦБ

Средние ипотечные ставки снизились до 22%

 После недавнего снижения ключевой ставки ЦБ  по национальному ипотечному рынку ожидаемо пробежала волна понижения ставок. За последние  две недели  сильнее всего снизились ставки по рыночной ипотеке на покупку  готового таунхауса, а меньше всего — на строительство частного дома. Несмотря на позитивные изменения, брать в банках  жилищные ссуды на общих основаниях сейчас крайне невыгодно. Интерес к рыночным ипотечным программам может вернуться только тогда, когда средние ставки по кредитам вернуться к прежнему комфортному уровню в районе 11-13% годовых, уверены эксперты. Т.е. тогда, когда они снизятся с текущих значений ровно в два раза.

Сегодня в РФ рыночная  ипотека, по сути, находится в «замороженном» состоянии. Кредиты по запредельно высоким ставкам берут только отчаянные заемщики, которым чаще всего не хватает небольшой суммы  для улучшения жилищных условий. Львиная доля общего ипотечного портфеля приходится на льготную ипотеку. Поэтому решение Банка России на заседании 12 сентября уменьшить ключевую ставку до уровня 17% годовых, не сильно облегчило кредитную нагрузку заемщиков. 

   Тем не менее, снижение «ключа», от которого  зависит стоимость рыночной ипотеки,  на 100 б.п. вызвало предсказуемую волну снижения ставок.  Сразу несколько крупных игроков (банки «Сбер», ВТБ,  Т-банк, «ДОМ.РФ», МКБ,  Транскапиталбанк, «Уралсиб») объявили о уменьшении ставок по разным программам. За лидерами рынка последовали и другие игроки.

  Как сообщила «МК» руководитель направления экспертной аналитики Банки.ру Инна Солдатенкова, в течение двух недель после сентябрьского заседания ЦБ ставки по ипотеке в базе финансового маркетплейса  снизили 18 игроков, как из числа крупных, так и региональных банков. В результате средняя ставка по рыночной ипотеке на покупку новостроек с 12 по 25 сентября уменьшилась на 0,6 процентного пункта, до 21,7% годовых. На покупку квартиры на вторичном рынке ставки по жилищным ссудам снизились на 0,5 п. п. (до 22,5% годовых), на покупку частного дома (таунхауса) —  на 1,1 п. п. (до 23,3% годовых). Меньше же всего подешевели рыночные программы на строительство дома — снижение составило 0,1 п. п. (до 22,5% годовых).

   На взгляд аналитика, в ближайший месяц тренд на снижение со стороны игроков, располагающих достаточной ресурсной базой для выполнения макропруденциальных требований, а также нацеленных на форсирование ипотечного портфеля, продолжится. Основу для этого закладывает нейтральный сигнал регулятора рынку, а также имеющиеся ожидания относительно дальнейшего трека денежно-кредитной политики. «В случае преобладания дезинфляционных факторов не исключено, что некоторые из крупных игроков в преддверии следующего заседания 24 октября, могут пойти еще на одно снижение», — отметила Солдатенкова.

  По ее мнению, если снижения доходностей депозитов продолжится, часть вкладчиков может переориентироваться на рынок жилья. В первую очередь, спрос будет сосредотачиваться в наиболее ликвидных локациях, а также в лотах, имеющих хороший инвестиционный потенциал. В первую очередь, интерес вкладчиков, выбравших такую стратегию, привлекут квартиры на вторичном рынке, поскольку их средняя стоимость меньше, чем у новостроек. «Однако пока доходность рублевых вкладов остается на двузначном уровне и превышает инфляцию, массового перетока ожидать не стоит», — заключила финансовый аналитик. 

 В октябре тренд на снижение ставок по рыночным программам продолжится. Тем более об этом недавно заявила председатель Банка России Эльвира Набиуллина. Правда, она подчеркнула, что снижение «ключа» и, соответственно, расширение рыночной  ипотеки, будут проходить  постепенно. 

 «Для кредитных продуктов условия по-прежнему остаются жесткими, Банк России отметил эту необходимость для достижения целевого показателя инфляции 4% в следующем году. В этой связи сильного оживления рынка ипотеки ожидать не стоит, пока ключевая ставка не опустится ниже 12%», — сообщил  начальник отдела исследований инвестиционных стратегий «Альфа-Форекс» Спартак Соболев.

  Схожую точку зрения высказали и другие эксперты. «В ближайшей перспективе рыночная  ипотека не окажет  влияния на ситуацию с недвижимостью, — полагает директор направления «Вторичный рынок» компании «Инком-Недвижимость» Сергей Шлома. Сейчас на рынок недвижимости, по его оценке,  влияют те, у кого есть накопления на вкладах. «Настоящая активность ипотечных покупателей начнет проявляться, когда ставки по жилищным займам достигнут 11-13%», — заключил аналитик.